De tien jarige Mika is anders dan anderen: hij houdt van wiskunde, hij vertelt altijd de waarheid. Hij vindt het moeilijk om vrienden te maken, maar hij wil ze wel graag hebben. Op een nacht hoort hij gehinnik en ontdekt hij dat er een paard op het balkon van de buren staat. Het is het paard van Sascha, maar zit flink in de problemen. Mika en zijn vriendin Dana besluiten een nieuw huis te vinden voor het paard om Sascha uit de problemen te helpen.
De film vertelt het verhaal van een twaalfjarige jongen die door de overvallers van zijn oma wordt gedwongen om damestasjes te stelen. Uit angst voor vergelding durft hij thuis niets over de gebeurtenissen te vertellen en komt hij gaandeweg in een isolement terecht. Ondertussen gaan de meedogenloze overvallers gewoon door met hun getreiter en chantage. Als de getergde jongen, murw door de affaire, vijfhonderd gulden steelt van een weerloze blinde vrouw, beseft hij dat hij veel te ver is gegaan. Hij besluit het heft in eigen hand te nemen en voor eens en voor altijd met zijn belagers af te rekenen.
In het Zweedse plaatsje Lönneberga staat een prachtige boerderij, De Hazelhoeve. Daar woont de familie Svensson; papa Anton, mama Alma en Emil van 5 en Ida van 3. Ook de knecht Alfred en de hulp Lina wonen op de boerderij. Op het erf scharrelen kippen en er zijn schapen, varkens, koeien en paarden. En 's zomers wemelt het er van de vliegen. Emil is een pienter jongetje en een onverbeterlijke deugniet. Hoewel... eigenlijk probeert Emil behulpzaam te zijn, maar dat loopt bijna altijd fout. Papa wordt dan erg boos en stuurt Emil voor straf naar het houtschuurtje. Dat vindt Emil niks erg. Hij vermaakt zich altijd erg goed in het schuurtje, waar hij uit hout poppetjes snijdt; een kunst die hij van Alfred heeft afgekeken. Er staan al meer dan 300 houten poppetjes in de schuur, zo vaak heeft Emil voor straf in de schuur moeten zitten... Ida zou graag eens voor straf in de schuur willen zitten en houten poppetjes maken, maar hoe zij ook haar best doet, het lukt maar niet om ondeugend te zijn.
Aan het einde van de 19e eeuw verandert de Argentijnse pampa. Martin Fierro is een afvallige die strijdt tegen de macht en de corruptie die hem proberen ondergeschikt te maken en zijn kostbaarste waarde af te pakken: vrijheid. Met zijn kracht en moed vertegenwoordigt Martin Fierro de strijd voor gerechtigheid. Gebaseerd op het belangrijkste boek uit de Argentijnse literatuur, 'The Gaucho Martin Fierro', wil de film de huidige waarde van het verhaal en het epische karakter van Martín Fierro redden voor een voornamelijk jong publiek, vooral studenten en gezinnen.
Dit is een van de vier sprookjesmeesteranimator Ray Harryhausen die tussen 1949 en 1953 met de hand maakte, met behulp van stop-motionfotografie, geperfectioneerd als leerling onder mentor Willis H. O'Brien, bekend van 'King Kong'.