Terwijl de rest van de wereld zich klaarmaakt voor Kerstmis, maken alle beren in Bearbank zich klaar om te gaan slapen… behalve Ted E. Bear. Ted wordt nieuwsgierig naar de feestdag en wil de betekenis ervan van de Kerstman zelf leren.
Een rechtvaardige cowboy maakt een einde aan malafide landspeculanten die zichzelf willen verrijken door een spoorlijn aan te leggen en bevrijdt een Amerikaanse senator uit hun macht. Stijlvolle geanimeerde western die zijn vele lengtes vult met sentimentele liedjes.
Na een revolutie op een boerderij, waarbij de mensen verjaagd worden, nemen de varkens, die de doctrine van Animalisme hebben ontwikkeld en de revolutie hebben geleid, geleidelijk de touwtjes in handen op het bedrijf.