Tertiaire student Vasia Vasylkov ontvangt voor één nacht de sleutels van het museum van de wachter. De belangrijkste vereiste is dat alle exposities 's ochtends op hun plaats moeten zijn. Maar de hoofdpersoon gehoorzaamt natuurlijk niet aan de instructies van de wachter, dus stort hij zich in een wervelwind van magische avonturen, waarbij hij geesten ontmoet, Casanova, Assol, Dracula, Doornroosje, Romeo, Roodkapje en Sneeuwkoningin.
Live vanuit het Bolshoi Theater combineert deze remake uit 1978 van het klassieke kerstballet in twee bedrijven de geliefde melodieën van Tsjaikovski met prachtige dans. Het beroemde bolsjoj-duo Jekaterina Maximova en Vladimir Vasiliev spelen de hoofdrol in deze productie van Tsjaikovski's geliefde ballet, De Notenkraker. Maximova danst de rol van Maria, het jonge meisje wiens mysterieuze oom Drosselmeyer haar een houten notenkraker (Vasiliev) geeft voor Kerstmis. Wanneer hij tot leven komt, redt ze hem van plunderende muizen en wordt ze meegenomen naar het Koninkrijk van de Snoepjes.