Het verhaal van een mythische cowboy die verschijnt in een corrupt houthakkers stadje (circa 1940) en met behulp van zijn slidegitaar en een gigantische Hellbug kan hij de strijd aangaan met de kwaadaardige burgemeester en zijn even egoïstische tweelingbroer om het houthakkers stadje Sourdough Creek op te ruimen.
Terwijl hij balanceert op de rand van wereldwijde doorbraak, worstelt de jonge Springsteen met de druk van zijn succes en de demonen uit zijn verleden. Gewapend met slechts een 4-sporenrecorder in zijn slaapkamer, legt hij de basis voor een van zijn meest iconische albums.